Dans le monde de l’investissement, une des options les plus courantes est l’achat d’actions. Cependant, beaucoup de gens ne comprennent pas exactement ce qu’est une action et comment en acheter. Dans cet article, nous allons vous expliquer ce qu’est une action et vous donner toutes les informations nécessaires pour savoir comment en acheter.
Définition d’une action
Une action est une part du capital d’une entreprise. En achetant des actions, vous devenez en effet un actionnaire de la société et acquérez des droits sur une certaine part de ses actifs et bénéfices. Les actions ont pour objet de faciliter le financement des entreprises et de permettre aux investisseurs de bénéficier des profits réalisés par ces dernières. Les sociétés émettent des actions afin de lever des fonds pour financer leurs activités et leur croissance.
En retour, les actionnaires reçoivent des droits proportionnels à leur participation dans l’entreprise. comme le droit de percevoir des dividendes ou le droit de vote aux assemblées générales. Les actions sont également appelées titres ou valeurs mobilières.
Les différents types d’actions
Actions ordinaires
Les actions ordinaires sont les types d’actions les plus répandues et constituent la majorité du marché boursier. Elles offrent à leurs détenteurs le droit de vote lors des assemblées générales et permettent de percevoir des dividendes.
Actions préférentielles
Contrairement aux actions ordinaires, les actions préférentielles n’accordent généralement pas le droit de vote lors des assemblées générales. Cependant, elles possèdent des avantages en termes de distribution des dividendes. Les détenteurs d’actions préférentielles ont souvent droit à un dividende fixe et prioritaire par rapport aux autres actionnaires.
Pourquoi acheter des actions ?
Acheter des actions présente plusieurs avantages :
- Les dividendes : Si l’entreprise réalise des bénéfices, une part de ceux-ci peut être distribuée aux actionnaires sous forme de dividendes.
- La plus-value : La valeur des actions peut augmenter avec le temps si l’entreprise connaît du succès. Cette augmentation permet à l’actionnaire de réaliser une plus-value s’il décide de vendre ses actions.
- La liquidité : Les actions sont généralement accessibles sur les marchés financiers différé ou en direct. Il est donc possible de les acheter ou de les vendre rapidement et facilement.
- Diversification du portefeuille : L’achat d’actions dans différentes entreprises et différents secteurs peut permettre de diversifier son portefeuille d’investissement, ce qui limite les risques liés à la fluctuation du marché boursier.
Cependant, il faut également noter que l’investissement en actions présente aussi des risques. La valeurs des actions peut chuter, entraînant une perte financière pour l’investisseur.
Acheter des actions : les bases
Pour acheter des actions, un particulier doit passer par un intermédiaire financier, tel qu’une banque, une société de courtage ou une plateforme de trading en ligne. Ces dernières permettent d’accéder aux différentes places boursières où sont cotées les actions des entreprises.
Comment acheter des actions ?
Le processus d’achat d’actions se déroule de manière générale en trois étapes : l’ouverture d’un compte-titres, la sélection des actions à acheter et enfin la passation d’ordre de bourse.
Ouvrir un compte-titres ou un PEA (Plan d’Épargne en Actions)
La première étape pour acheter des actions consiste à ouvrir un compte-titres auprès d’un courtier en ligne ou d’une banque. Ce compte permet de détenir et de gérer vos investissements sur le marché boursier. Lors du choix de votre courtier, il est essentiel de comparer les frais de transaction, le montant des dépôts minimums et les options d’investissement proposées. Il permettra à son titulaire d’acheter, de vendre et de conserver ses actions.
Alternativement, les résidents français peuvent également opter pour la création d’un Plan d’Épargne en Actions (PEA), qui offre des avantages fiscaux sur les plus-values et les dividendes perçus en contrepartie d’une certaine durée de détention des titres et d’un plafond de versements. Le PEA est principalement destiné aux investisseurs souhaitant constituer un portefeuille d’actions à long terme, avec un horizon de placement de cinq ans minimum.
Choisir une plateforme de trading
Afin d’accéder au marché boursier, un investisseur peut egalement choisir de s’orienter vers une plateforme de trading, qui permettra d’exécuter les ordres d’achat et de vente d’actions en temps réel, utiliser l’effet de levier. Chaque plateforme de trading a ses propres particularités et fonctionnalités, comme les outils d’analyse technique, les applications mobiles, ou encore les offres de formation.
Certains intermédiaires proposent également des services de gestion sous mandat, où un chargé de clientèle prend en charge la gestion du portefeuille d’actions en contrepartie de frais de gestion.
Sélectionner les actions à acheter
Une fois le compte-titres ouvert, il faut sélectionner les actions que vous souhaitez acheter. Pour ce faire, il est recommandé de se renseigner sur l’entreprise émettrice de l’action, ses perspectives de croissance ainsi que sa situation financière. Il peut aussi être judicieux de diversifier son portefeuille en choisissant plusieurs entreprises et secteurs d’activité différents.
Passation d’ordre de bourse
Ensuite, il faut passer un ordre de bourse, c’est-à-dire demander à votre courtier d’acheter (ou de vendre) les actions choisies. Plusieurs types d’ordres existent :
- Ordre au marché : cet ordre garantit la réalisation rapide de l’achat ou la vente d’actions, sans toutefois contrôler le prix auquel la transaction s’effectuera. Par conséquent, l’ordre peut être exécuté immédiatement, mais à un prix différent de celui affiché au moment de la passation.
- Ordre à cours limité : il permet d’acheter ou vendre des actions à un prix précis ou meilleur. L’ordre ne sera pas exécuté si le prix demandé n’est pas atteint sur le marché.
- Ordre stop : cet ordre permet de déterminer un seuil de déclenchement qui, lorsqu’il est atteint, transforme l’ordre en ordre au marché. Il permet ainsi de protéger les gains ou de limiter les pertes.
Pour passer un ordre, il suffit d’indiquer le nombre d’actions que vous souhaitez acheter (ou vendre) et le type d’ordre choisi auprès de votre courtier.
Comment choisir des actions à acheter ?
Avant de se lancer dans l’achat d’actions, il est essentiel de bien analyser les entreprises cibles et leur environnement économique. Pour ce faire, on distingue deux méthodes principales : l’analyse fondamentale et l’analyse technique.
L’analyse fondamentale
L’analyse fondamentale consiste à étudier les données financières, la stratégie et la gouvernance d’une entreprise afin de déterminer si son action est sous-évaluée ou surévaluée par rapport à sa valeur intrinsèque. Parmi les indicateurs fréquemment utilisés en analyse fondamentale, on retrouve :
- Le chiffre d’affaires, qui correspond au montant total des ventes réalisées par l’entreprise sur une période donnée.
- Le résultat net, qui représente le bénéfice de l’entreprise après déduction des charges et des impôts.
- Le dividende, qui est la part du bénéfice distribuée aux actionnaires sous forme de rémunération.
- La capitalisation boursière, qui correspond à la valeur totale de l’entreprise sur le marché des actions (nombre d’actions x cours de l’action).
- L’endettement, qui mesure la dette globale de l’entreprise par rapport à ses ressources propres.
L’analyse fondamentale permet également d’évaluer les perspectives de croissance et de rentabilité de l’entreprise en analysant ses concurrents, son secteur d’activité et les tendances économiques générales.
L’analyse technique
L’analyse technique se base quant à elle sur l’étude des graphiques et des indicateurs techniques pour prévoir l’évolution future des cours des actions. Cette méthode repose sur l’idée que l’historique des prix reflète toutes les informations disponibles sur une entreprise et que les mouvements passés peuvent donner des indications sur les tendances futures.
Parmi les outils utilisés en analyse technique, on retrouve :
- Les chandeliers japonais, qui représentent l’évolution des cours sur une période donnée avec quatre valeurs : l’ouverture, la fermeture, le plus haut et le plus bas.
- Les moyennes mobiles, qui permettent de lisser les fluctuations des cours et d’identifier les tendances haussières ou baissières.
- Les bandes de Bollinger, qui déterminent des zones de support et de résistance autour d’une moyenne mobile.
Il est important de noter que l’analyse technique ne prend pas en compte les données financières et économiques des entreprises, ce qui peut conduire à une mauvaise évaluation du potentiel réel d’une action. Il est donc recommandé de combiner les deux méthodes pour affiner ses choix d’investissement et minimiser les risques.
Suivre son portefeuille d’actions
Une fois vos actions achetées, il est important de suivre l’évolution de leur valeur. Vous pouvez utiliser les outils proposés par votre courtier pour consulter régulièrement les performances de votre portefeuille et décider éventuellement de vendre certaines actions ou d’en acheter de nouvelles.
Les frais et coûts liés à l’achat d’actions
Adepte du « do it yourself » ou jeune pousse du marché financier, mieux vaut être préparé face aux frais et autres coûts inhérents à l’actionnariat. Ceux-ci comprennent :
- Les frais de courtage : Ces frais sont perçus par l’intermédiaire lors de l’exécution d’un ordre d’achat ou de vente d’actions. Ils varient en fonction des courtiers et peuvent être fixes, proportionnels au montant de l’ordre ou dégressifs selon le volume de transactions réalisées.
- Les droits de garde : Il s’agit des frais prélevés par l’établissement teneur de compte pour la conservation et la gestion administrative des titres. Ces frais peuvent être fixes ou proportionnels à la valeur du portefeuille et sont généralement facturés annuellement.
- La fiscalité : Les gains réalisés sur les actions, c’est-à-dire les plus-values et les dividendes, sont soumis à l’impôt sur le revenu et aux prélèvements sociaux.
En résumé, bien que l’achat d’actions puisse présenter des risques, c’est une option d’investissement intéressante pour diversifier son portefeuille, générer des revenus grâce aux dividendes et profiter de la croissance potentielle des entreprises.
